反向來是有效交易系統開發的關鍵組成部分。它是通過重建的歷史數據來實現，使用過去策略定義的規則在過去中發生的交易。結果提供統計數據，以衡量策略的有效性。

潛在的理論是，任何在過去工作的策略都可能在未來良好工作，而且相反，任何在過去表現不佳的策略都可能會在未來表現不佳。本文需要查看在回溯中使用的應用程序，獲得了哪種數據以及如何將其使用。

如何使用數據和工具來反饋交易策略

逆行可以提供關於給定係統的大量有價值的統計反饋。一些普遍的回溯統計數據包括：

• 淨利潤或損失：淨百分比獲得或丟失
• 波動率測量：最大百分比上行和下行
• 平均值：百分比平均收益和平均損失，平均欄持有
• 曝光：資本投資的百分比（或暴露在市場）
• 比率：勝利比率
• 年度返回：百分比返回一年時間
• 風險調整返回：百分比作為風險的函數

回溯軟件

通常，回溯軟件將有兩個重要屏幕。首先允許交易者自定義反向來定制設置。這些自定義包括從時間段到佣金成本的一切。這是Amibroker中這樣的屏幕的示例：

第二個屏幕是實際的反向結果報告。這是您可以找到上面提到的統計信息的地方。同樣，這裡是Amibroker中這個屏幕的示例：

通常，大多數交易軟件包含類似的元素。一些高端軟件程序還包括額外的功能，以執行自動位置大小調整，優化和其他更高級功能。

回溯交易策略的10規則

當交易商回到貿易策略時，有許多因素要注意。以下是重新測試時最重要的事情列表：

1. 考慮到時間框架的廣泛市場趨勢，給定的策略進行了測試。例如，如果一個策略只在1999年到2000年被擊退，它可能不會在熊市中加油。在長時間框架中，它通常是一個很好的想法，包括幾種不同類型的市場條件。
2. 考慮到反壟斷發生的宇宙。例如，如果通過由科技股組成的宇宙測試了廣泛的市場體系，則可能無法在不同的部門做得很好。作為一般規則，如果策略針對特定的庫存類型，將宇宙限制在那種類型;在所有其他情況下，維護一個大型宇宙以進行測試目的。


3. 波動率測量在開發交易系統時非常重要。如果槓桿賬戶，這尤其如此，如果他們的公平低於某個點，則符合保證金呼叫。交易員應該尋求保持波動率低，以降低風險，並使易於過渡出於給定的庫存。
4. 在開發交易系統時，持有的槓鈴的平均律師數量也非常重要。雖然大多數回溯軟件包括佣金在最終計算中的成本，但這並不意味著您應該忽略這種統計數據。如果可能，提高持有的平均欄數可以減少佣金成本並提高您的整體回報。
5. 曝光是一把雙刃劍。增加的曝光可能導致更高的利潤或更高的損失，同時降低曝光意味著降低利潤或更低的損失。一般來說，保持暴露在70％以下的一個好主意，以降低風險，並使在給定的股票中更容易過渡。
6. 平均增益/損耗統計數據，與損耗比率相結合，可用於使用像凱利標準等技術確定最佳位置尺寸和金錢管理。交易員可以採取更大的職位並通過增加平均收益並增加其勝利比率來減少佣金成本。
7. 年化返回被用作基準測試系統退貨的工具。重要的不僅要查看整體年化的回報，還要考慮到增加或降低風險。這可以通過查看風險調整的返回來完成，這會佔各種風險因素。在採用交易系統之前，它必須以等於或更少的風險表達所有其他投資場所。
8. 回溯定制非常重要。許多後退應用程序已輸入佣金金額，圓形（或分數）批量尺寸，刻度尺寸，保證金要求，利率，滑動假設，位置尺寸規則，相同的條形退出規則（尾隨）停止設置等等。為了獲得最準確的回溯結果，重要的是調整這些設置以模仿系統進入時要使用的代理。
9. 回溯可以導致稱為過度優化的東西。這是一個條件，績效結果被調整到過去這麼高，它們在將來不再是準確的。實施適用於所有庫存的規則，或選擇集目標庫存集，並且沒有優化規則不再可理解的創建者的規則是一個好主意。
10. 反向擊球並不總是衡量給定交易系統的有效性的最準確的方法。有時過去表現良好的策略都無法在現在做得很好。過去的表現並不預示未來的結果。務必簽署貿易，該系統已經成功地重新擊退，然後才能確定策略在實踐中仍然適用。

底線

反向來是開發交易系統的最重要方面之一。如果正確創建和解釋，它可以幫助交易者優化和改進他們的策略，找到任何技術或理論缺陷，以及在將其應用於現實世界市場之前對其戰略的信心。